Годината 2023 се приближува. Со оптимизацијата на политиките за превенција и контрола на епидемии, силата на мерките за стабилизирање на растот и нискиот базен ефект, неколку истражувачки институции предвидуваат дека растот на БДП на Кина во однос на претходната година значително ќе се зголеми оваа година. Како столбна индустрија на националната економија, хемиската индустрија поврзува различни ресурси и енергија нагоре, додека надолу е директно поврзана со дневните потреби на луѓето. Во 2023 година, хемиската индустрија треба да ги земе предвид и флуктуациите на циклусот на залихи и префрлањето на траси, па кои области ќе станат најсилниот капитален ток? За да ги задоволат читателите, стратегиите за инвестирање во нафта и хемикалии на компаниите за хартии од вредност како што се „Хаксин секјуритиз“, „Њу сенчури секјуритиз“, „Чанџијанг секјуритиз“ и „Чајна мерчантс секјуритиз“ ќе бидат сеопфатно средени.
На неодамнешната Централна економска работна конференција јасно беше наведено дека треба да се вложат напори за проширување на домашната побарувачка, а неодамнешното прилагодување на политиката за контрола на епидемијата го забрза закрепнувањето на домашниот потрошувачки пазар. Според сеопфатните очекувања, голем број брокерски куќи веруваат дека: Во 2023 година, се очекува побарувачката за некои хемиски производи да закрепне, а новите хемиски материјали вклучени во надградбата на новата енергетска, складирање на енергија, полупроводничка и воена индустрија сè уште ќе одржуваат висок бизнис. Меѓу нив, полупроводничките материјали, фотоволтаичните материјали, литиумските материјали и така натаму се особено достојни за внимание од инвеститорите.
Полупроводнички материјали: искористете ја домашната замена за да го забрзате напредокот
Во 2022 година, поради глобалната економска средина и флуктуациите во циклусот на просперитет на индустријата и постојаното влијание на епидемијата, целата електронска индустрија се соочи со одреден оперативен притисок. Но, генерално, полупроводничката индустрија на Кина сè уште е во раст.
Истражувачкиот извештај на „Гуоксин секјуритиз“ посочи дека стапката на локализација на полупроводнички материјали во мојата земја била само околу 10% во 2021 година, и таа била во неповолна положба во однос на богатството на категориите и конкурентноста. Сепак, на долг рок, индустријата за интегрирани кола во мојата земја ќе тргне по патот на независни иновации. Се очекува домашните материјали и опрема да добијат повеќе ресурси и можности, а се очекува домашниот алтернативен циклус да се скрати.
Во последниве години, побарувачката за полупроводнички апликации и потрошувачки пазари постојано се зголемува. Во 2021 година, глобалната продажба на полупроводници достигна 555,9 милијарди американски долари, што е зголемување од 45,5 милијарди американски долари во однос на 2020 година; се очекува да продолжи да расте во 2022 година, а продажбата на полупроводници ќе достигне 601,4 милијарди американски долари. Постојат многу видови полупроводнички материјали, а првите три во пазарниот удел се силиконски плочки, гасови и светлосно обликување. Покрај тоа, пазарниот удел на течноста за полирање и полирните влошки, реагенсите за литографски лепила, литографијата, влажните хемикалии и целите за распрскување е 7,2%, 6,9%, 6,1%, 4,0% и 3,0%, соодветно.
„Гуангфа секјуритис рејтинг репорт“ верува дека намалувањето на обемот на работа во областа на полупроводнички материјали (електронски хемикалии) преку ендогено истражување и развој или проширување, спојувања и преземања е почест модел за хемиските претпријатија да бараат трансформација во последниве години. Иако успешните компании за трансформација можат да добијат повисоки пазарни вреднувања, а воедно да добијат побрза индустрија, ние воведовме бран на двоен раст. Во бранот на брз развој на домашната полупроводничка индустрија, компаниите за поврзани материјали, исто така, воведоа добра можност за домашна замена. Се очекува некои компании со силна сила во истражувањето и развојот и успешни нивоа на клиенти, како и успешна трансформација и надградба на производите, да го споделат брзиот развој на полупроводничката индустрија.
„Пинг Ан Секјуритис Рисрч“ известува дека постојат многу фактори како што се „силициумскиот циклус“ и макроекономските циклуси, а се очекува индустријата за полупроводници да го достигне дното во 2023 година.
Извештајот за истражување на Western Securities верува дека зголемувањето на контролата на извозот на САД ќе ја забрза домашната алтернатива на полупроводничките материјали. Тие се оптимисти во врска со полупроводничките материјали, компонентите и сродната опрема, како и пазарот на силициум карбид.
Фотоволтаичен материјал: Пазарот на POE на ниво од десет милијарди чека да се пробие
Во 2022 година, во рамките на промоцијата на политиката на мојата земја, бројот на нови инсталации во домашната фотоволтаична индустрија значително се зголеми, а побарувачката за фотоволтаична леплива фолија исто така се зголеми.
Суровините за фотоволтаични лепливи фолии се поделени во два вида: етилен-етил ацетатна заедница (EVA) и полиолефински еластомер (POE). EVA, како моментална главна суровина за фотоволтаични лепливи фолии, има висок степен на увозна зависност и има голем простор за локализација во иднина. Во исто време, се очекува дека побарувачката за EVA во областа на фотоволтаични лепливи фолии во мојата земја во 2025 година може да достигне до 45,05%.
Друга мејнстрим суровина POE може да се примени во фотоволтаични системи, автомобили, кабли, пена, домашни апарати и други области. Во моментов, фотоволтаичните лепливи фолии за пакување станаа најголемата област на примена на POE. Според „Картата на патот за развој на фотоволтаичната индустрија во Кина (издание 2021 година)“, пазарниот удел на домашните POE лепливи фолии и лепливите фолии од пенаст полиетилен (EPE) во 2021 година се зголеми на 23,1%. Во последниве години, со континуираниот пораст на производството на фотоволтаични компоненти во мојата земја и континуираната пенетрација на POE во фотоволтаичните лепливи фолии, домашната побарувачка за POE постојано се зголемува.
Сепак, бидејќи процесот на производство на POE има високи бариери, во моментов, домашните компании немаат капацитет за POE, а целата потрошувачка на POE во мојата земја зависи од увоз. Од 2017 година, домашните претпријатија последователно развиваат POE производи. Се очекува Wanhua Chemical, Oriental Shenghong, Rongsheng Petrochemical, Satellite Chemistry и други приватни претпријатија да постигнат домашна замена на POE во иднина.
Материјали за литиумски батерии: пратките на четирите главни материјали се дополнително зголемени
Во 2022 година, пазарот на нови енергетски возила и складирање на енергија во Кина остана висок, што доведе до значително зголемување на испораките на материјали за литиумски батерии. Според податоците на Кинеската автомобилска асоцијација, од јануари до ноември 2022 година, производството и продажбата на домашни нови енергетски возила достигнаа 6,253 милиони и 6,067 милиони, соодветно, што е просечно зголемување од година во година, а пазарниот удел достигна 25%.
Се очекува Институтот за истражување на високотехнолошката индустрија (GGII) да продаде повеќе од 6,7 милиони домашни возила на нова енергија во 2022 година; се очекува дека пазарот на нови енергетски возила во Кина ќе надмине 9 милиони во 2023 година. Во 2022 година, се очекува стапката на раст на испораката на литиумски батерии во Кина да надмине 100%, стапката на раст на испораката на батерии за напојување се очекува да надмине 110%, а стапката на раст на испораката на литиумски батерии за складирање енергија надминува 150%. Значителниот раст на испораката на литиумски батерии ги поттикна четирите главни материјали: позитивни, негативни, дијафрагми, електролити и други материјали за литиумски батерии, како што се литиум хексфлуорофосфат и бакарна фолија, до различен степен.
Податоците покажуваат дека во првата половина од 2022 година, Кина Литиум Електрични Електронски Материјали испорача 770.000 тони, што е зголемување од 62% на годишно ниво; пратките на материјали за негативни електроди изнесуваа 540.000 тони, што е зголемување од 68% на годишно ниво; 55%; пратките на електролити изнесуваа 330.000 тони, што е зголемување од 63% на годишно ниво. Севкупно, во 2022 година, вкупните испораки на четирите главни литиумски батерии во Кина останаа со тренд на раст.
GGII предвидува дека домашниот пазар на литиумски батерии ќе надмине 1 TWh во 2023 година. Меѓу нив, се очекува испораките на батерии за напојување да надминат 800 GWh, а испораките на батерии за складирање енергија ќе надминат 180 GWh, што ќе доведе до понатамошно зголемување на вкупните испораки на четирите главни литиумски батерии.
Иако цените на литиумската руда и литиумската сол паднаа во декември 2022 година, сепак, во очите на брокерите, ова главно се должи на ефектот надвор од сезоната, а „пресвртната точка“ на цените на литиумот сè уште не е дојдена.
„Хуакси секјуритити“ верува дека флуктуацијата на цената на литиумската сол е нормална флуктуација на шпицот на сезоната на индустријата, а не „пресвртна точка“. „Шен Ванхонгјуан секјуритити“ исто така верува дека со понатамошното ослободување на производствениот капацитет за суровини во 2023 година, трендот на профит на синџирот на индустријата за литиумски батерии ќе продолжи од горе до долу. „Зеџијанг бизнис секјуритити“ верува дека маргиналното признавање на ресурсите на литиум е поголемо од потребното во втората половина на 2023 година.
Време на објавување: 10 јануари 2023 година